Línea de crédito garantizada por la plusvalía: definición y explicación

Una casa es algo más que un lugar donde vivir y perseguir el sueño americano: también puede ser un activo importante de tu portafolio financiero. Sin embargo, una casa no es una cuenta bancaria, y puede ser difícil calcular su valor cuando más lo necesitas.

Afortunadamente, hay otras formas de convertir el valor de tu casa en dinero para todo tipo de gastos importantes, desde financiar la educación de tus hijos hasta construir esa cocina de ensueño que siempre has querido. Un método de obtener dinero de tu propiedad es una línea de crédito garantizada por la plusvalía (HELOC), que te permite pedir prestado contra el capital que has acumulado sobre tu casa.

Aunque Rocket Mortgage^Ⓡ no ofrece HELOC, podemos explicar cómo funcionan y compararlas con otras opciones de capital de la vivienda para ayudarte a decidir si es lo adecuado para ti.

¿Qué es una línea de crédito garantizada por la plusvalía?

Una HELOC es una segunda hipoteca que permite que los propietarios de vivienda pidan un préstamo contra el capital de su vivienda como una línea de crédito. Considérala como una tarjeta de crédito que usa el valor de tu casa como colateral, y puedes acceder a los fondos a medida que los necesitas.

Requisitos de las HELOC

Calificar para una línea de crédito garantizada por la plusvalía es muy parecido a calificar para un refinanciamiento hipotecario. En ambos, los prestamistas deben analizar tu puntuación de crédito, ingresos y deudas para asegurarse de que puedas pagar el préstamo. También verán cuánto vale tu casa y lo que todavía debes por ella. Debes cumplir ciertos requisitos para calificar para una HELOC, y aunque estos varían de un prestamista a otro, generalmente necesitarás:

• Buen crédito. Una puntuación de crédito arriba de 700 se considera ideal, pero con un alrededor de 650 probablemente obtendrás la aprobación para una HELOC.
• Cantidad elegible del capital de la vivienda. Debes tener al menos del 15% – 20% de capital en tu vivienda.
• Historial de pagos responsable. Los prestamistas revisan tu historial de pagos para ver si tienes pagos atrasados.
• Una relación deuda-ingresos (DTI) baja. La relación DTI necesaria varía, pero este es el punto clave: mientras más baja sea tu relación DTI, mejor.
• Ingresos fiables. Muchos prestamistas piden un comprobante de ingresos para confirmar tu capacidad para hacer los pagos del préstamo. Tener ingresos constantes y estables es una gran ventaja para los prestamistas.

Variación en las tasas de las HELOC

La tasa de interés que debes pagar por un préstamo depende en gran medida de dos factores: tu situación financiera personal y la economía. En general, las tasas de interés de las HELOC son ligeramente más altas que las hipotecarias, pero más bajas que las de los préstamos personales o las tarjetas de crédito. Al momento de redactar esto, las tasas de las HELOC oscilan entre aproximadamente el 6% y casi el 11%.

La mayoría de las HELOC tienen tasas variables, por lo que las tasas de interés variarán a medida que el mercado fluctúe. Es posible obtener una HELOC con tasa fija, pero este tipo de préstamo puede poner un límite a cuántos retiros de dinero puedes hacer, y para la cantidad máxima que puedes retirar cada vez.

Antes de solicitar una HELOC, analiza varias opciones y compara prestamistas para encontrar la mejor opción. Si no encuentras un prestamista que ofrezca una tasa atractiva, eso puede ser una señal de que necesitas mejorar tu crédito antes de firmar. Si estás considerando un refinanciamiento con desembolso de efectivo en lugar de una HELOC, asegúrate de familiarizarte con las tasas de refinanciamiento actuales.

¿Cómo funciona una HELOC?

Una HELOC establece una línea de crédito renovable a la que tienes acceso cuando surge una necesidad económica. A diferencia de otros préstamos que te dan una suma total de dinero, las HELOC te permiten tomar prestado solo lo que necesitas, cuando lo necesitas.

Cómo calcular el límite de crédito de una HELOC

Usa la siguiente fórmula para determinar el capital de tu vivienda máximo disponible y tu límite de crédito para una HELOC:

Multiplica: (el valor de tu casa) ✕ (el porcentaje préstamo-valor (LTV) de tu prestamista) = cantidad máxima de capital que puedes pedir prestado

Resta: (cantidad máxima de capital que puedes pedir prestado) – (lo que actualmente debes en tu hipoteca) = tu límite de crédito en la HELOC

Veamos un ejemplo en el que tu casa vale $415,000 y actualmente debes $298,880. Supón que un prestamista está dispuesto a darte una HELOC con un LTV del 80%. Para determinar tu límite de crédito, multiplica el valor de tu casa por el 80% y réstalo de tu saldo actual.

$415,000 x 80% = $332,000

$332,000 - $298,880 = $33,120

En este escenario, podrías obtener una HELOC con un límite hasta de $33,120.

Período de retiro del dinero

La primera fase de tu HELOC es el período de retiro del dinero, cuando tu línea de crédito está abierta y lista para que la uses. Durante este tiempo, puedes tomar prestado de tu línea de crédito según vayas necesitando y solo hacer pagos mínimos o solo de intereses sobre la cantidad que hayas prestado. Si alcanzas tu límite de crédito, tendrás que reembolsar parte del saldo antes de poder pedir más dinero prestado.

Algo que puedes hacer es refinanciar tu HELOC para ampliar el período de retiro de dinero. Para eso, solicita una nueva HELOC, paga tu préstamo existente y establece términos nuevos con un nuevo período de retiro de dinero. Esto podría interesarte porque podrías obtener una tasa de interés más baja o un límite de crédito más alto.

Período de reembolso

Una vez llegas al final del período de retiro de dinero, estás oficialmente en el período de reembolso. Eso significa que no podrás hacer más préstamos de la HELOC y deberás hacer pagos mensuales completos que cubran el principal y los intereses de la HELOC. Si solo has estado pagando intereses, prepárate para que tus pagos mensuales suban, potencialmente bastante.

La duración de ambos períodos dependerá de la duración del préstamo que hagas. Por ejemplo, puedes sacar una HELOC a 30 años con un período de retiro de dinero de 10 años y un período de reembolso de 20 años. Un período de reembolso más largo generalmente significa pagos mensuales más bajos, pero pagarás más intereses con el tiempo. Por el contrario, un período de reembolso más corto significa pagos mensuales más altos, pero menos intereses en total. ¿Qué es lo mejor para ti? Solo tú puedes saberlo.

Cómo determinar tu línea de crédito estimada

• HELOC con LTV del 80%
• Valor de la vivienda
• LTV
• Capital máximo que puedes pedir prestado
• Saldo actual
• Posible límite de crédito

¿Cuáles son las ventajas y desventajas de una HELOC?

Las HELOC pueden ser una decisión inteligente en las circunstancias adecuadas, pero no son ideales para todos. Estas son las ventajas y desventajas más destacadas de solicitar una HELOC.

Ventajas

Consolidar deudas: Puedes usar una HELOC para consolidar deudas a una tasa de interés más baja que la mayoría de las tarjetas de crédito y préstamos personales, potencialmente ahorrándote miles en pagos de intereses.

Uso flexible: Las HELOC se pueden usar para cualquier cosa para la que se necesite dinero en efectivo, incluyendo facturas médicas, pago por estudios universitarios, reparaciones en la casa y otros gastos.

Capacidad para hacer un préstamo contra el crédito disponible: Mientras pagas el saldo de tu HELOC durante el período de retiro de dinero, puedes seguir haciendo retiros de tu línea de crédito. Esto es especialmente favorable si no estás seguro de cuánto dinero costará un proyecto o inversión.

Intereses deducibles de impuestos: Los intereses que pagas por una HELOC u otro préstamo sobre la plusvalía pueden ser deducibles de impuestos si usas los fondos para proyectos como mejoras a tu casa.

Desventajas

Costos iniciales: Es posible que tengas que pagar un cargo anual por la cuenta o un cargo por emisión para cubrir el costo de crear la HELOC, una tasación de la vivienda, un estudio de títulos y un abogado. Dependiendo de tu prestamista, puede ser que no valga la pena pagar los costos iniciales si no necesitas pedir prestada una cantidad significativa de dinero.

Riesgo de perder tu casa: Tu casa sirve como garantía cuando obtienes una HELOC. En pocas palabras, si no puedes hacer los pagos de la HELOC, podrías perder tu casa.

Las tasas y los pagos pueden subir: Tus pagos fluctuarán basado en los cambios en el mercado. Debes estar preparado para estos cambios cuando tus tasas de interés suban o cuando termine el período de retiro de dinero

Cuatro maneras frecuentes de usar una HELOC

No hay restricciones sobre cómo usar los fondos, así que veamos algunas de las maneras más frecuentes en que las personas usan el dinero de una HELOC.

1. Hacer mejoras o reparaciones a la vivienda

Si necesitas dinero para mejorar tu casa y aumentar su valor, puede tener sentido usar el capital existente de tu casa usando una HELOC.

Dicho eso, algunas mejoras son más valiosas que otras. Una remodelación completa de la cocina probablemente te dará un retorno de inversión equivalente al dinero invertido, mientras que terminar el sótano o actualizar el interior de la casa con una nueva capa de pintura también puede aumentar el valor de la vivienda. Mientras tanto, las mejoras menos extensas pueden añadir valor a una casa, pero podría no haber una conexión tan estrecha entre el costo inicial y la cantidad que obtienes de la venta final.

2. Consolidar deudas

Si tienes varias obligaciones con intereses altos, como deudas de tarjetas de crédito, una HELOC puede ayudarte a consolidar toda esa deuda en un solo préstamo con intereses más bajos. Pero recuerda que cuando usas una HELOC para consolidar deudas de tarjetas de crédito, por ejemplo, estás cambiando una deuda no garantizada por una deuda garantizada por tu casa. Este escenario tiene fuertes ramificaciones: podrías perder tu casa si no cumples con el pago de la HELOC.

3. Pagar gastos médicos

Los gastos médicos pueden costar miles de dólares incluso para los procedimientos y la atención más básicos. Con una HELOC, es posible que puedas pagar todos tus gastos médicos y hacer pagos de reembolso a tu línea de crédito con una tasa de interés más baja, ahorrándote dinero a la larga. Usar una HELOC en lugar de otras opciones de intereses más altos puede reducir significativamente tus costos totales de intereses al mismo tiempo que te da un plazo más largo para pagar.

4. Pagar por una educación superior

Algunos propietarios usan el capital de la vivienda para pagar la educación universitaria propia o de sus hijos. Aunque esto puede tener sentido en algunas situaciones, debes explorar todas tus opciones porque podría haber otros tipos de préstamo más adecuados para tu situación. Por ejemplo, si tú o tu hijo califican para préstamos estudiantiles federales, podrías obtener una tasa de interés más baja que la que obtendrías con una HELOC. Y las protecciones y los planes de pago flexibles de los préstamos estudiantiles federales los hacen más ventajosos.

¿Cuáles son las alternativas a una HELOC?

Si no te interesa abrir una línea de crédito garantizada por la plusvalía, hay otras maneras de usar el capital de tu vivienda. Por ejemplo, un refinanciamiento con desembolso de efectivo y un préstamo sobre la plusvalía son dos opciones disponibles.

Refinanciamiento con desembolso de efectivo vs. HELOC

Un refinanciamiento con desembolso de efectivo te da la oportunidad de refinanciar tu préstamo hipotecario actual con un préstamo nuevo y diferente. En este caso, reemplazas tu hipoteca existente con una más nueva por una cantidad más alta, lo que te permite embolsarte la diferencia.

Un refinanciamiento con desembolso de efectivo puede ser una mejor opción que una HELOC si quieres tener solo un préstamo sobre tu propiedad y un pago de hipoteca al mes. Además, los refinanciamientos con desembolso de efectivo suelen tener tasas de interés más atractivas.

Préstamo sobre la plusvalía vs. HELOC

Los préstamos sobre la plusvalía y las HELOC son similares porque ambos están garantizados por el capital de tu vivienda y ambos tipos de préstamos usan tu casa como garantía. Sin embargo, en el caso de un préstamo sobre la plusvalía, pides prestada una suma total y la reembolsas a una tasa de interés fija. En el caso de una HELOC, tienes una línea de crédito renovable de la cual puedes disponer según sea necesario, y generalmente ofrece una tasa de interés variable. Y a diferencia de las HELOC, sin embargo, no puedes agregar más fondos a un préstamo sobre la plusvalía, por lo que debes saber cuánto dinero necesitas desde el principio.

Preguntas frecuentes sobre las HELOC

Reunimos algunas preguntas frecuentes sobre las HELOC.

¿Puedo pagar una HELOC por adelantado?

Sí, puedes pagar una HELOC por adelantado, y muchas veces sin penalización. El mejor momento para pagar el principal es durante lo que se conoce como el “período de retiro de dinero”, cuando solo estás pagando intereses y no el principal. Esta puede ser una movida financiera inteligente, porque pagar extra para el principal ahora puede ayudarte a evitar pagar más después.

¿Qué tan largo es el proceso de cierre de una HELOC?

Generalmente toma menos tiempo cerrar una HELOC que una hipoteca tradicional. En la mayoría de los casos, el cierre es antes de que pasen 45 días desde que presentas tu solicitud.

¿Cuál es la diferencia entre una HELOC y un préstamo para mejoras de la vivienda?

La mayor diferencia entre una HELOC y un préstamo para mejoras de la vivienda es que la HELOC presta contra el capital existente de tu casa, mientras que un préstamo para mejoras de la vivienda presta contra tus ingresos futuros. Por esto, los préstamos para mejoras de la vivienda tienen límites de cantidad más bajos, y suelen tener tasas de interés más altas que las HELOC.

Conclusión: Una HELOC te puede ayudar a mejorar tu situación económica

Tu casa puede ser tanto la base de los recuerdos de tu familia como un poderoso recurso financiero que te ayude a alcanzar metas importantes en la vida. Con opciones como las HELOC, tienes maneras flexibles de aprovechar el valor de tu propiedad sin necesidad de vender o mudarte. Ya sea que busques financiar estudios universitarios, emprender ese proyecto de renovación o consolidar deudas, entender cómo acceder al capital de tu vivienda te da más control sobre tu futuro financiero.

Hay otras opciones que podrían ajustarse mejor a tu situación, como los préstamos sobre la plusvalía, pero Rocket Mortgage está comprometida a ayudarte a explorar todas las alternativas disponibles para que puedas tomar decisiones informadas sobre cómo aprovechar el valor de tu casa.

Habla con un experto en préstamos hipotecarios de Rocket Mortgage para aprender más sobre cómo acceder al capital de tu vivienda, navegar las opciones de capital hipotecario y explorar opciones de refinanciamiento. Comienza una solicitud de refinanciamiento en línea hoy para obtener más información.